AI领域的下一匹黑马

在全球这场轰轰烈烈的AI大战中，有一个大厂的身影并没有那么突出：

Meta。

微软、谷歌、OpenAI，都有自己的核心杀手产品，每场发布会就像比赛般争先恐后，时不时就甩下一个重磅炸弹。

而Meta作为五大科技巨头之一，有自己的AI实验室，也有图灵奖得主Yan LeCun的坐镇，却好像被远远甩在后面。

不过现在，Meta似乎要回到台前了。

01

从裁员10000到史上最强财报单

这几天，Meta公布2024年第二季度财报：

总收入390.7亿美元，同比增长22%。净利润134.65亿美元，同比大增73%。

两项指标均超过预期，在前面谷歌、微软等巨头相继交出的令人失望的答卷下可谓令人为之一振。

财报发布后，Meta股价随之上涨7%，花旗、摩根大通、中金等纷纷表示：逐渐看好Meta，它是这行的*股。

而时间再往前一个季度（2023财年Q4季度），Meta则交出了“史上最强”财报的好成绩：

市场预期389亿美元，实际营收401.11亿美元，同比增长25%，增幅为2021年第三季度以来*。

净利润呢？140.17亿美元，同比大涨201%。

据统计，就在当日，Meta盘中一度涨23.10%，总市值达到1.22万亿美元，一日增近2000亿美元，创下美股史上最高单日市值涨幅。

（因为业绩实在出色，Meta2023年底年终奖直接按1.5倍发放，令人艳羡。）

对比跌入谷底的2022年，这连续两季度良好的表现，不由得让人感叹：

Meta终于走出元宇宙的阴影了？

时间回到2021年——所谓的“元宇宙元年”。

扎克伯克在自家举办的开发者大会上宣布一项震惊全世界的决定：

改姓“元”——17年的公司名称“Facebok”一夜更为“Meta”，并将公司业务进行根本性改革，扬言要从一家社交媒体成为一家元宇宙公司。

在这场大会上，扎克伯克全情投入地描绘了他所期望的未来世界：

“这是一个身临其境的互联网，你并不是仅仅使用或看着它，而是身在其中。”

“你的电视，工作电脑、手机、棋盘游戏等等，都不再是工厂里组装的实物，而是由世界各地的创造者设计的全息图。”

“在这样的未来，你可以通过全息图立刻传送到办公室，不需要通勤。”

“……”

对此，网友压根不相信，各种嘲讽的梗图飞得到处都是：

大约3个月之后，也就是2022年2月，Meta更名后的首份财报发布，应声而来收获的就是美国公司有史以来*单日市值损失——

股价下跌26%，市值蒸发2500多个亿（美元）！

究其原因，旗下APP的日活连续下跌，由此给能带来大部头收入的广告业务蒙上阴影。而当时最受扎克伯格本人重视的元宇宙部门（Reality Labs）呢？亏损100亿美元。

这谁受得了。一时之间，“元宇宙救不了扎克伯格”的声音到处都是。

幸灾乐祸？No，这是*预言。

大概更名不到一年后，Meta耗巨资打造的元宇宙应用“Horizon Worlds”上线全球用户不足20万，还率先在自家开发团队收获了一波差评：质量太低bug太多，员工自己都嫌弃。

而扎克伯克那张身在其中的“元宇宙自拍”，更是成为了巨大的笑话。

一连失败的结果，让许多人包括投资方都在质疑扎克伯格这是在玩的什么命：狂烧200亿的元宇宙就这？

而那一年，整个科技行业都因为种种原因受到冲击，扎克伯格这孤注一掷“all in元宇宙”的决策无疑是让情况雪上加霜。

最终，Meta落得一个元气大伤：业绩连续下滑，公司股价同比暴跌65%。

终于，扎克伯克也意识到了事态的严重程度（当然会议的措辞是“事态显然没有按照我们预期的方向推进”）。

然后，就是我们看到的年底上万员工被宣布“毕业”，以及各种缩减开支政策。

CTO Andrew Bosworth在接受采访时毫不掩饰：

这段经历不只是 2022 年中的低谷，甚至可以说是我整个职业生涯中的*谷。

回顾2022年，这对科技巨头Meta确实是一场梦幻般的过去。

好在这是一个人为造成的困境，扎克伯格“醒悟”得也不算晚。

2023年2月，ChatGPT问世大约2个多月后，扎克伯克也宣布：

成立*产品团队，专注AIGC。

尽管走了弯路，但Meta确实是一家成熟的公司，经过迅速的整改和重心的重新归位，很快开始回血。

现在，时间过去1年多，Meta已经开始用稳定的财报成绩重新赢回市场信心，并开始显露自己在AI领域的决心。

02

扎克伯格的AI决心

在Meta最新的这份财报中，其主要亮点来自于市场份额取得持续增长的数字广告市场。

这是Meta占比达98%的核心盈利业务，主要贡献自Facebook、Instagram、WhatsApp和Messenger等应用程序。

财报显示，32.7亿人每天至少使用其中一款应用程序，其中WhatsApp目前在美国拥有超过1亿的月用户，Threads（推特的竞对程序）则接近2亿。

这些应用共同帮助Meta在本季度的广告收入上同比增长22%，增速达到谷歌的两倍。

为何核心广告业务能够蒸蒸日上？Meta首席财务官李苏珊在电话会议中解释，是AI技术的助力。

有两个主要因素推动了收入表现，一是视频与信息流推荐具备吸引力，二是提高广告的货币化效率，这两者都离不开AI的参与。

按照官方的说法，正是AI推动了Meta的核心业务大增。

而毫无疑问，Meta在AI领域的野心，远不止帮助广告业务增长这么简单，还在于大模型、在于AI助手以及Ray-Ban Meta智能眼镜等等。

扎克伯格透露，Meta的AI布局将是长周期且全方位的——尽管他也清楚短时间内还不能谈论AI的商业价值，但现在该花的钱一分也不能少。

与其冒着基础设施建设滞后的风险，不如提前做好准备。

尽管没有透露明年的具体投资金额，但他表示这将是一笔巨额资金。

是的，目前这个阶段，搞AI真的巨烧钱，就像The Information算的一笔账，即使强如OpenAI，它今年亏损都可能拉到50亿美元的程度。

但，市场似乎不担心Meta。

这正是因为公司的核心业务表现强劲。

道理很简单，如果一家科技公司的核心业务表现出弱点，疯狂押注犹如无底洞的AI自然让人担心其中的风险。就像Alphabet旗下如今表现不尽如人意的YouTube，就让谷歌的底气显得弱了一些。

而与其他试图纯搞AI业务的科技公司相比，由于拥有这笔相当可观的广告收入可以直接“输血”，Meta也更具竞争力。

尽管费用增加可能会让投资者感到不安，但分析师普遍认为Meta 的最新财务业绩表明它可以应对额外成本。

03

独一档的开源战略

和谷歌OpenAI越来越“封闭”的做法不同，Meta的路线主打开源。

其Llama系列大模型，一直坐稳史上最强开源模型的王座。

最新4050亿参数的Llama 3.1更是刷新历史之最。

尽管它的性能指标并没有全面超越GPT-4o、Claude 3.5“超大杯”，但也足够获得大众认可，狠狠再刷一波好感。

毕竟在OpenAI被嘲笑为“CloseAI”的今天，开源显得难能可贵，尤其还是如此大规模的模型——

一大波个体研究员、小型组织和初创公司从中受利，无需拥有从头训练一个大模型所需的大量资源就可以享受*进的大模型能力。

毫无疑问，在开源策略的加持下——Meta的形象无疑高大了起来。

值得一提的是，对于开源策略，Meta自己有着清晰的认知：

并非纯粹是为了造福大家，更是一种经营策略。

还是扎克伯格在与黄仁勋的那场对话，小扎介绍，在开源方面，Meta的起步其实算比较落后的。

最开始为什么要做开源？源于当年开始构建分布式计算基础设施和数据中心时，Meta发现其他科技公司早就有所布局了。Meta认为自己在这方面根本没有竞争优势，于是不妨直接开源。

令Meta稍感意外的是，围绕它的生态系统，公司反而受益了，其中*的受益项目是开放计算——Meta公开了相关的服务器设计、网络设计，连最终的数据中心设计也都公开了。

而这些设计在成为行业标准后，所有的供应链基本上都按Meta的标准来，因此，一个开源操作实际上为Meta节省了数十亿美元。

此外，扎克伯格在上一季度的财报电话会议中也表示，由于Meta具备独特的数据和构建特定的产品集，因此完全不担心搞开源（特别是开源Llama系列）会削弱核心竞争力。

这些便正是Meta为何长期坚持开源通用的基础设施策略的原因，也是他们坚信的公司向前发展的正确方向。

据了解，基于这一开源策略，Meta将打造完整的通用人工智能技术，包括未来的Llama 5、6、7 。

而离我们最近的Llama 4据说已经在开发中了，小扎透露，它可能需要比Llama 3多10倍的算力。

（嗯，看来还得多送黄仁勋几件皮衣。）

最后，总结来说，随着财报数据的持续回暖，我们看到Meta正走向正轨，脱离元宇宙阴影、开始全力以赴地将目光投向AI领域，而在开源战略的推动下，Meta展现出了独特的竞争力和对未来的雄心。

这让我们不由地对它产生了很多期待。

不管咋说，扎克伯格已经放下豪言壮志：

年底Meta AI将最为欢迎的应用。

AI将彻底改变Meta所有产品。

让我们拭目以待。

04

One More Thing

从今年起，扎克伯格的外型也开始一反常态。

常见的灰色T恤 牛仔裤不再是为标配，发型也变得更加潮流。

有网友感叹，小扎终于不像机器人了（手动狗头）。

有观点言，个人风格是一种沟通工具，我们的外表传达了很多关于我们的信息，也影响着人们对我们的感知。

像扎克伯克这种级别的人物，更是如此。

那么在某种层面上，我们是否可以将这种形象上的转变视为Meta品牌的重塑？亦或者说它与公司的命运与未来遥相呼应呢？